Le 30 novembre 2022, l'émergence de ChatGPT d'OpenAI a déclenché une guerre pour l'IA. Plus de 600 jours plus tard, la course aux armements de l'IA se poursuit, mais les énormes dépenses en capital ne se traduisent pas par des bénéfices réels équivalents. Les entreprises qui progressent le plus rapidement dans la technologie de l'IA voient leurs résultats financiers affectés négativement par l'IA.
Selon The Information, OpenAI pourrait perdre 5 milliards de dollars cette année et aura besoin de lever plus de fonds dans les 12 prochains mois pour maintenir ses opérations. Les coûts opérationnels totaux d'OpenAI cette année pourraient atteindre 8,5 milliards de dollars, dont 4 milliards pour l'inférence, 3 milliards pour la formation et 1,5 milliard pour les coûts de main-d'œuvre.
La saison des résultats des géants technologiques a commencé. Les résultats de Google et Tesla n'ont pas satisfait le marché. Les analystes estiment que les grandes valeurs technologiques n'ont pas encore clairement répondu aux questions sur l'efficacité et le potentiel de rentabilité de l'IA.
Les analystes de Wall Street prévoient que d'ici 2026, les grandes entreprises technologiques dépenseront 60 milliards de dollars par an pour développer des modèles d'IA, mais ne généreront qu'environ 20 milliards de dollars de revenus annuels de l'IA. Goldman Sachs prévoit que les investissements dans l'expansion de l'infrastructure d'IA dépasseront 1 billion de dollars dans les années à venir, mais on ne sait pas encore quel problème d'un billion de dollars l'IA pourra résoudre.
Malgré cela, les géants technologiques continuent d'investir massivement dans l'IA, principalement en raison de la "peur de manquer quelque chose" (FOMO). Zuckerberg admet qu'il pourrait y avoir un surinvestissement dans l'IA, mais considère que c'est une décision "rationnelle". Le PDG de Google, Pichai, a également déclaré que le risque de sous-investissement est bien plus grand que celui de surinvestissement.
Dans cette "ruée vers l'or de l'IA", NVIDIA est le grand gagnant. Depuis le lancement de ChatGPT, le cours de l'action de NVIDIA a augmenté de plus de 600%. Cependant, NVIDIA détient déjà 82% du marché mondial des accélérateurs d'IA pour centres de données et 95% du marché de la formation en IA, laissant peu de place à la croissance future.
Le cœur de cette vague d'investissements dans l'IA réside dans les attentes quant au potentiel transformateur de l'IA. Cependant, si les géants technologiques disposent de suffisamment de serveurs et de puissance de calcul, et que les clients réduisent leurs investissements faute de retour sur investissement, on ne sait pas si la demande d'infrastructure d'IA pourra se maintenir.
La vague de l'IA a dépassé sa phase initiale, et certaines startups ont déjà fait faillite. Après cette sélection naturelle, les géants technologiques continuent de se battre sur le champ de bataille de l'IA. Chaque révolution technologique est une épreuve pour l'industrie, et celui qui parviendra à dominer les technologies clés aura le pouvoir de façonner l'avenir.